这才一天，情绪就变了 大家晚上好，我是刀哥。 上周情绪已经到了冰点，无论是海外的中概互联还是国内的 ...
大家晚上好，我是刀哥。
上周情绪已经到了冰点，无论是海外的中概互联还是国内的大消费，都被市场给抛弃了，市场上，包括众多的公募基金经理都去追以宁德时代为代表的新能源、科技、芯片等公司了，这个世界似乎就突然变成，消费不香了，白酒不好卖了，互联网没有价值了。
但这才1天而已，白酒又香了。我身边有朋友，在贵州茅台涨到2500的时候，特别懊恼，觉着自己当初没有买茅台真的太亏了，但又不敢追，于是在彼时信誓旦旦的说，如果还有机会茅台跌破2000元，一定要满仓茅台。这不，机会来了，但又怂了。这样的投资者有一个特征：越跌越不敢买，最终彻底不买了，过了很长一段时间以后，当股票新高的时候，马上拍大腿可惜，当初也看上了这个股票，差一点就买了。
这是很多股民的现状。很多人买股票，核心的问题是不知道自己在买什么。这就很可怕，很多人都是以价格来衡量一只股票，而不去看公司的内在价值。周六的文章里我相信我跟各位阐述清楚了，为什么买茅台，怎么买茅台，茅台值多少钱，茅台是什么样的公司等问题。所以，如果买茅台这只股票，前提是你知道自己在什么位置，你心理有一杆非常清楚的称，你知道自己几斤几两，你知道茅台几斤几两，想清楚了这些，买股票就不难了。
你看今天，这跟大阳线，好像一切都回来了。但如果接下来一段时间，茅台又跌了呢？特别是，消费这条主线，即使今天大涨，现在看起来也只是下跌这个图中的一个反弹而已，未来谁也说不清楚到底会不会就一直涨上去还是这次反弹以后就继续慢慢阴跌下去。
我个人的观点还是没有变化：
所以，投资的核心还是要有自己的逻辑。我个人的看法，公司的市值跌破自己本身的内在的价值，就可以买；公司的泡沫巨大的时候就要卖。
买腾讯控股、美团、三一重工都是这个逻辑，虽然现在还套着。但这都是基于公司内在的价值买，未来一定都会涨上去，我们多点耐心就好了。
有的投资者的逻辑，就是追一些热板块，比方说雪球的梁宏，人家有这能力，这也确实可以；还有一些投资者，就是一直价值投资者，对于好股票就一直长拿，这也没问题。没有谁高尚谁不高尚之分，无非就是投资策略不同罢了，前几天有人也评论总结了这是2类投资者：1. 赚公司发展的钱会关注估值，到了合理的估值就会买；2. 赚市场情绪的钱，赚趋势的钱。
你是哪类投资者，很关键。刀哥自认为没有能力去判断市场，所以只能安安静静的做第一类投资者。但最怕的是，有的人一会儿想做第一类，一会儿想做第二类，运气好的时候两边都可以赚钱，运气不好的时候两头被打脸。
分割线
1. 港股最近还是表现不行，大家也看到了，腾讯、美团还是在低位，这一波也就小米、香港交易所比较硬，其他都是大幅回调。
虽然A股今天春暖花开，但中概互联整体还是低迷的（这会儿的美股的中概互联还可以）。我倒觉着不是啥大问题，慢慢的跌一跌，对于赚公司发展的钱的投资者来说，可以一直定投，这是好事。
还有前阵子我单独跟大家说的云计算的这个赛道，未来10年都会有很好的发展。东财最近也准备新发一个基金，东财云计算指数增强，里面也有提到这个基金的情况：
云计算未来有机会的还是腾讯、阿里、华为、百度、中国电信等头部公司，金山云虽然上市了，我个人觉着机会都不太大，生存空间会很难受（目前70亿美元市值）。
另外就是国内可能会有私有云的空间，毕竟政府、银行都有合规的要求，部署到云端，很多可能都不太会同意，因此国内的很多专注于to 大B端服务的公司或许也有机会。
东财云计算这里面的的标的都不算太好，但考虑到未来10年云计算的潜力，我个人觉着作为定投是可以考虑投点的，或者可以看后面机会，到了一定的估值是可以考虑配置的，毕竟这个赛道是真正的成长赛道。
2. 今天两市成交额超1.5万亿，这是真正的放量了。最近市场其实一直都在万亿以上，从7月份起到现在，市场放量明显，因此对券商来说肯定是利好。所以，你们看东财逻辑这么硬，就是这个道理。而且这个市场可能会一直放量下去：注册制、货币超发、市场完善、引入更多的上市公司等等，会让这个市场越来越好玩，成交额越来越大。我不止一次说过，从2017年开始的市场变化，从2017年开始的未来10年或者更久就是A股资本市场最牛的时期，这个时间段来看，房价大概率跑不过沪深300指数增长。
所以券商一定最受益。
前几天东财刚创新高，按照三季度这趋势，过阵子又要创新高。
另外有同学跟我提起基金代销机构的公募基金保有规模情况，这个每个季度都会披露一次：
东财在股票+混合公募基金保有规模这里从第5上升到了第4，且增速是最快的，比蚂蚁的还快。
这其实揭示了一个道理：好的产品是不愁竞争的，优秀的公司只需要把产品做好，其他的啥都不需要多想，投资者不是傻子，大家知道什么渠道好用，什么产品好，什么数据全面，什么一站式体验好。
天天基金保持这个节奏，未来跟蚂蚁平分这个市场不是什么大问题。甚至我个人的看法，蚂蚁财富因为多了支付宝这个流量，未来会不会出现反噬，会不会出现消化不良也说不准，毕竟投资是反人性的。
今天市场还有比较有意思的是，三一重工、海螺水泥、恒立液压等都反击了，你能想到这几个股票还能涨停，这真的不可思议。而且，更神奇的是，海螺水泥在早晨的时候还创了阶段性新低。
我个人目前不持有海螺水泥，但持有三一重工，今天这么涨了以后还套了不到10%，但我个人对三一的前景还是比较看好的，未来的国际化应该是三一最重要的战场。等中报的时候，我们可以看看三一国际化做的如何了。
3. 前面的这几个公司：洽洽食品、舍得酒业、东鹏饮料、海天味业、伊利股份、青岛啤酒。我还一直在观察，目前没有出手。消费这一波到底是下跌中继还是反弹，我们可以等一等。
特别是，因为我仓位比较满了，所以除非是非常好的赔率，才会考虑买进去。因此，我会一直关注这几个股票，关于这几个票，如果达到自己理想的赔率，会在公众号同步跟各位。