2018年房贷利率是否还有上涨空间？

国内房贷市场最新数据“出炉”。据最新发布的报告显示，2月份，全国首套房贷款平均利率为5.46%，相当于基准利率1.114倍，环比上升0.55%；同比上升22.15%。

资料还显示，2月份，在全国35个城市533家银行中，有53家银行首套房贷款利率上升，占比9.94%；有7家银行首套房贷款利率下降，占比1.31%；有469家银行首套房贷款利率与上月持平，占比87.99%。本月共有34家银行分（支）行暂停受理首套房贷业务。

对此，有业内人士表示，按照过去惯例，新年伊始，各家银行房贷额度都比较充裕，而如今各家银行纷纷上浮房贷利率，甚至还有暂停放贷现象发生，这说明政府对房地产市场态度更加明朗，未来房贷利率还有上浮空间。

实际上，除了房贷利率大幅上调，以及贷款下放时间放缓之外，我们还发现，对于购房者资金管控上，银行方面的把控与以往相比也更为严苛，除了要求个人无不良征信记录外，每月银行流水还必须是还款金额的两倍及以上。

或许有人要问，为啥在年初银行要纷纷上调房贷利率呢？一方面，一年之计在于春，本来在春季贷款额度较为宽松之时，银行都把房贷利率一再上调，就是为了配合本轮房地产调控的深入，改变人们对房价上涨的预期，这样有助于稳定房地产市场。

另一方面，响应监管层对房地产去杠杆的要求，防控系统性金融风险。自2015年初以来，我国居民杠杆率快速上升，杠杆率上升除了消费贷款之外，主要还是房地产贷款。现在要把房地产杠杆降下来，就是为了遏制住房价上涨。

房贷利息大幅上升，对购房者的影响究竟有多大呢？如果你去年初在武汉购置房产，那么房贷利率就要经历五连跳。从2017年年初的房贷9折、到6月95折、基准利率、到8月份基准利率上浮10%，再到如今基准利率上浮20%成主流的转变，这让购房者一眨眼间需多付几十万利息。

以购房一套总额300万的房子为例，其贷款200万元，按照首套房利率9折计算，每月还款10027元，还款总额为3609733元；而按照上浮20%的利率政策计算，则每月应还款11837元，还款总额为4261373元。

这也就意味着和2017年年初相比，购房者每个月需多还1810元利息，一年多还2.1万元，30年总利息多出了约65万。这还没有完，今年若是房贷利率继续上调，那么购房者的贷款支出将更加历害。

现在问题是，后续国内的房贷利率是否还会持续上升呢？对此，我们认为，房贷利率还有向上的空间，同时，房贷利率再回到过去那样的八折、八五折的美好时光已经不复存在了。那么，有哪些因素会决定房贷利率的走向呢？

首先，持续降杠杆已是大趋势。现在美联储加息和缩表，以表明其收紧货币的决心。而欧洲和日本央行也都暂停宽松政策开始观望，所以，我国在短期内房地产调控政策不会放松，所以今年房贷利率没有向下空间，但向上突破6%的概率还是很大的。

再者，本轮房地产调控已持续一年多，目前已经初见成效，一线城市房价从最高处下跌了15%，而像廊坊、通州等燕郊三四线城市房价已经出现了30-40%的跌幅。房价下降地区的房地产风险在上升。

在房地产调控的过程中，银行会出于房贷风险的考虑，宁愿牺牲掉一些刚需以及改善型购房需求，也要将房贷利率调整到与其风险相匹配的程度上来。事实上，房贷利率多少必须要与其投资风险相匹配，否则银行的风控去哪儿了呢？

最后，银行的融资成本上升了，那么房贷利率肯定会上调，一直调到银行贷款有利可图。过去几年银行房贷成本过低，吸引了很多人贷款购房。而现在银行房贷利率上升，银行也不可能亏损放贷。未来还要看银行的融资成本波动情况。

2月份银行房贷利率再次延续之前的上涨情况，未来房贷利率上涨已经成为趋势，这既要求潜在购房者对自己未来的收入预期和房价做出理性评估。又告诉房地产市场，这一轮房地产调控还将长期下去，直到投资性炒房退出为止。当然，银行也要出于自己房贷资金安全考虑，将房贷利率维持在一个相对合理的区域，这样也可以遏制投机。