惨案

今天看报告，发现一个事情，让俺觉得有点尴尬了

新能源车这边的分析师说，三季度芯片紧缺的情况就会缓解了，然后汽车销量会继续超预期，因为之前芯片不够用，造成这事影响进度

正好，俺也在看芯片行业，还看得比较细，芯片这边说，芯片紧缺会至少持续到明年上半年，芯片继续看好。。。。

如果要问我个人感觉，我觉得是，可能是一种中间状态。

芯片涨价，可能没三季度这么快拐头，也不是明年都望不到头

之前有说三季度芯片可能就不紧缺的观点，主要是觉得这玩意，就是一个周期性的紧缺。

但是我觉得，这忽略了需求端的增长。

大家可能留意到一点，最近两三年，每个人都多了很多电子设备。

除了手机，pad，智能音箱，智能手环，像电动车这种就是特别大宗的电子品，还有这两年很火的光伏电站。

这种需求端的变化，来的比较缓慢，但是，放在几年的周期来看，相对之前的周期，需求端就增长比较快了。

对于芯片来说，需求的增长，不是手机增长，而是所有电子产品的总和。

芯片可以理解为电子化产品的大脑，本质是整个社会在走向智能化，让芯片需求增长更陡峭了。

这种情况下，再出点什么优先供给本国客户这种事情，紧缺就加剧了。

今天市场赚钱效应还是相当不错的

但是大家看指数都比较冷清

我给大家看一个很惨的，上图大盘价值指数，简直是惨案

这个指数是一个风格指数，里面主要银行地产，金融，水泥，家电这些传统行业的行业龙头。

里面有60只股票

这些股票最近几个月大部分跌了30%以上

之前这里面，很多躺赢的机构，最近都在叫苦不迭

这些公司，都是号称估值低，公司又优秀的。

反正只要站在低估值蓝筹，这个道德制高点，一嗓子喊下去，全场就没人敢说话了。

现实是非常残酷的，投资抱有敬畏之心很有必要

有时候，我在想，我们真的那么容易，就能对一家几千人、几万人的企业的发展路径，轻易做出判断吗？

这么有一个比较具体的场景，一家营收几百亿的公司开董事会会议，让你作为董事列席，然后，你来了一段二级市场经常见的结论，明年利润增长50%，后年30%，

可能有点略显浮夸

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最近科创板指数涨的最猛

如下图

对比一下各种沪深300，这个公募基金业绩标杆

你就知道现在市场分化有多剧烈了

有一个事情，也许可能探讨一下

一方面，科创板芯片股票比较多，可能是一个因素

但是还有一个，最近批下来大概八九家双龙头50基金，这些基金都是配置创业板和科创板龙头的。

其实在几个月前，也发过四家科创板etf。

发与科创板有关的基金，和发普通基金不一样

科创板是有门槛的，发科创板基金，本质是降低了投资科创板的门槛，以前不能进去的钱，可以进去的。

这一点的影响，可以多探讨深入一点

市场这个热度，我觉得最近只要美股不脑幺蛾子，做热点的朋友们，就继续happy

但美股真不熟，最近三四天，美元指数涨了2%了

欧洲杯最近有几场比赛，都是坐五六万人看

疫苗打的越来越多，经济恢复是趋势，货币收紧也只是时间问题了