案例分析 | Coalition：网络安全保险领域的佼佼者
保观 | 聚焦保险创新
5月，据Coverager报道，总部位于旧金山的网络保险和安全公司Coalition在由Valor Equity Partners领投的C轮融资中筹集了9000万美元，其他投资方还有Felicis Ventures，Greyhound Capital和Coalition的现有投资者，包括Vy Capital，Ribbit Capital，Hillhouse Capital和Greenoaks Capital。比起上次融资时的2.5亿美元，本轮融资对于Coalition的估值达到了8.9亿美元，是上次的三倍多，Coalition在一份新闻稿中指出，该公司迄今已筹集了1.25亿美元的股权资本。
图片来源：Coalition官网
可以说，成立于2017年的Coalition这三年来的成长飞快，同样在今年的5月，Coalition登上了2020福布斯全美未来独角兽企业的榜单，福布斯认为，榜单中的25家企业的估值最有可能达到10亿美元大关。而在完成C轮融资的时候，Coalition的客户数量已超过25,000家，较上一年增长了600%。一系列亮眼的数字也助推Coalition成为了美国最大的网络保险和安全提供商之一。
公司概况
基本信息
成立日期：2017年3月
公司地点：总部位于旧金山，在纽约、洛杉矶、华盛顿等地都有分支机构
公司规模
估值：C轮融资对于公司估值为8.9亿美元
客户量：完成C轮融资时客户超过25，000家
收入：2019年预计营收2700万美元
创立背景
Coalition是由乔舒亚·莫塔(Joshua Motta)和约翰·赫林(John Hering)共同创立的网络保险公司，两位都是网络安全方面的专家，此外他们还聘请了瑞士再保险公司的网络索赔主管凯瑟琳·莱尔(Catherine Lyle)、水晶公司科技和网络业务的主管肖恩·拉姆(Shawn Ram)。Coalition结合了综合保险和网络安全工具，意在帮助企业管理和减轻网络风险。
按Joshua Motta的话来说，我们生活在这个时代，互联网改变了一切，因技术故障或是网络攻击所造成的问题包括虚假信息、选举操纵、医院关闭甚至是大面积的停电。而当这些情况真实发生时，我们如何保护自己也成为了一道难题。
事实上，各大险企在享受技术发展带来的便利的同时，也面临着数据泄露、勒索软件袭击等多种网络风险。近日，据外媒报道，科技巨头甲骨文的数据管理平台BlueKai因服务器未加密而导致泄露了全球数十亿人的记录，随后甲骨文发言人黛博拉·海林格（ Deborah Hellinger ）证实了这一消息。除此之外，Facebook、雅虎等各领域的巨头均受到了因数据泄露而带来的巨大打击，他们需要面对的除了集体诉讼之外还有巨额的罚款。据IBM在2019年的一项数据泄露成本研究中发现，平均每一次数据泄露给受害者带来的损失高达392万美元。因此，对于大部分的中小型企业来说，数据泄露等网络安全问题所带来的打击将是毁灭性的。
而这一风险的出现和发展也让保险行业内外都看到了网络安全保险的重要性，Coalition的创立者之一Motta也指出，在Coalition工作，可以为那些规模不是很大、无力负担全面安全技术的企业提供一份保障。
融资历程
2018年，Coalition在A轮融资中筹集了1000万美元，其投资者包括Vy Capital、Ribbit Capital、Valor Equity Partners、Y Combinator的总裁萨姆·奥尔特曼(Sam Altman)和软银愿景基金(Softbank Vision Fund)的高级董事总经理迪普·尼沙尔(Deep Nishar)。
2019年，Coalition完成了4000万美元的B轮融资。本轮融资由Ribbit Capital牵头，绿橡资本(Greenoaks Capital)和高瓴资本(Hillhouse Capital)也参与了此次融资。
今年，Coalition公司宣布自己已经完成了9000万美元的C轮融资。由Valor Equity Partners牵头，包括Greyhound Capital 和Felicis以及现有投资者的参与。Coalition打算利用这些资金开发更多的保险产品，并扩大业务至全球范围内。
经营模式
对于Coalition的使命，MOtta将其定义为解决网络风险。为了达到这一目标，Coalition将免费的网络安全工具和服务结合起来，让能够企业管理和减轻网络风险。
产品：全面且快速
相较于传统的网络安全保险，Coalition更加强调网络安全对于企业的保护作用。Joshua Motta提到，网络安全不是技术问题，而是风险管理问题，传统的网络安全技术，例如防火墙等都是在保护网络而非企业。因此，Coalition通过提供网络安全和事件响应服务以及高达1500万美元的全面保险，而不是提供任何硬件或是软件来保护整个企业。
全面这两个字，在Coalition推出的首个网络保险产品中就体现的淋漓尽致。该产品将补偿公司在使用业务服务（包括SaaS、IaaS、NaaS和电话服务等）时因遇到诈骗而造成的直接经济损失，其避免了未经授权访问和欺诈性使用组织的业务服务、长途电话诈骗以及加密和密码劫持这三种风险的出现。
而对于在已经很全面的保险产品上增加新的内容，Joshua Motta表示：“网络攻击不再仅仅是数据泄露和大量数据的窃取，它们已经发展到包括盗窃组织的IT服务和基础设施以获取犯罪收益和密码窃取。由此产生的成本对一个组织来说可能是存在的，但它们并没有包括在当今的大多数保险政策中。”
对于企业来讲，除了可以针对自身面临的具体风险得到相应的保障外，整个投保的流程也较为简洁。Coalition主要通过保险经纪人销售产品，通过Coalition的在线平台，在经纪人输入客户的基本信息之后，几分钟内就可以得到为该公司生成的报价及保单。在这一过程中，Coalition通过使用公开的信息访问大量的数据，以此达到了解该公司风险的目的，并准确的为该公司的风险定价。值得注意的是，Coalition不仅能够收集与风险相关的大量数据，还能够通过这些数据在极短的时间内做出承保决策，这大大简化了整个保险购买流程，快速的基础上也做到了精确。
服务：风险管理应用程序的提供
对于投保人，Coalition还为其提供了专有的旨在检测、管理和缓解威胁的网络安全应用程序，包括自动安全警报、威胁警报、专家指导等服务，可在企业面对网络攻击时为其提供帮助而无需支付额外的费用。而面对网络风险的异质性，Coalition还在持续添加更多的功能及应用程序，帮助企业可以以多种形式管理风险。
在索赔环节，Coalition也通过大量技术的使用提高了处理和解决索赔的速度。当用户因受到网络攻击打电话给Coalition时，Coalition的事故反应专家可以立即对其提供帮助，Coalition与其合作公司（包括公共关系、法律和危机管理专家）一起，随时准备帮助企业从网络安全事件中恢复过来。
凭借保障全面的产品以及完善的服务，目前在瑞士再保险公司、伦敦劳合社和Argo集团的支持下，Coalition为美国所有50个州和哥伦比亚特区的公司提供高达1500万美元的网络和技术保险，并为加拿大所有10个省的公司提供2000万加元的保险，其客户包括科技公司、投资公司、零售商、银行以及制造商等。
未来发展
今年，Coalition宣布将服务拓展至加拿大的公司，对此Coalition保险业务的主管肖恩·拉姆(Shawn Ram)表示:“网络安全和保险的未来是针对所有资产类型的网络事件的综合解决方案。我们很高兴能让这个未来在加拿大市场成为现实。”
业务的扩张也有助于Coalition对于网络安全领域有更多的了解，在产品方面Coalition也没有停止创新。同样是在今年，Coalition宣布收购总部位于瑞士的互联网扫描和网络安全公司BinaryEdge。BinaryEdge拥有一个互联网数据收集平台，可以实现全球互联网的持续扫描，目前已为超过1500万个商业实体的超过50亿设备绘制互联网攻击面，并为其提供实时的威胁情报。
图片来源：BinaryEdge官网
通过这次收购，Coalition将把BinaryEdge的技术与其网络保险和安全平台融合在一起，这样投保人就可以绘制其互联网攻击面，以便实现实时监控以及对于漏洞的主动修复。
事实上，网络安全这一领域仍然可算得上是“风云变幻”，科技的发展同样给了那些不法分子可乘之机，数据泄露等危害网络安全的情况持续存在，并可能随时发生。在这一现象普遍发生的背后，公司也将逐渐认识到有一份网络安全保险将是对可能出现的灾难性损失的保障。世界经济论坛白皮书提出，预计到2020年，包括网络安全保险在内的网络安全市场的产值将达到1700亿美元，且将保持至少10%至15%的年增长率。
也因此，网络安全保险成为了险企的一大机遇。在此领域，安达保险、苏黎世保险等外资险企开展业务时间较久，国内的人保财险、平安产险等公司也陆续推出了相应的产品。Coalition的成功对于我国保险行业也有许多可借鉴之处，保障全面的产品+对于索赔事件的快速反应+额外的风险检测工具无疑是其超越众多对手的杀手锏。
而对于我国来说，相信随着大家保障意识的提高，我国的网络安全保险市场将迎来快速发展的阶段，我们也期待看到国内的险企在此领域能够推出更加具有创新性、更加全面的产品。
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