景林美股持仓曝光：豪掷30亿布局中通快递 大举减持阿里巴巴
布局海外市场多年的景林资产最新持仓曝光！
美国证监会披露的数据显示，截至2020年三季度末，景林资产合计持有38家美股上市公司，持股市值为31.24亿美元。
具体来看，景林资产对中通快递依然“爱得深沉”，三季度加仓近500万股，至三季度末持股市值接近30亿元人民币。另外，阿里巴巴遭到景林大举减持，爱奇艺、携程则被清仓。
越跌越买大幅增持中通快递
观察景林三季度的调仓路径可以发现，中通快递是其增持幅度最大的中概股。
数据显示，三季度景林增持中通快递496.2万股，截至三季度末，持股数量达1527.76万股，持股市值为4.57亿美元，接近30亿元人民币，中通快递成为景林美股组合的第二大重仓股。
从中通快递的股价走势来看，三季度其跌幅达18.5%。
景林资产总经理高云程在今年二季度接受记者采访时就曾表示，物流快递行业的竞争格局日益清晰，作为一个规模效应明显的行业，物流快递公司的价格战一旦趋缓，其利润弹性非常大。如此看来，一向坚持“有安全边际的逆向投资”的景林在三季度的加仓动作不难理解。
银河证券也表示，9月快递件量增速重回40%以上，行业景气度表现超出预期，考虑“双十一”、“双十二”、圣诞节等电商促销活动将再带来一波需求刺激，年底前快递行业的高景气度逻辑不变。
另外，景林资产三季度还加仓了新氧科技、唯品会和网易，并新进了贝壳、台积电、世纪互联等8家公司。
大手笔减持阿里巴巴、拼多多、京东
数据显示，在增持股价回调的中通快递的同时，景林资产还大手笔减仓了阿里巴巴、拼多多和京东。
具体来看，景林三季度减持阿里巴巴182.8万股至122.28万股，至三季度末持股市值已不足3.6亿美元，同时减持拼多多284.9万股至328.84万股，减持京东330万股至265.66万股。
从这三只个股的股价走势来看，三季度阿里巴巴和京东的涨幅均超过30%，而拼多多尽管三季度下跌了13%，但其二季度涨幅超过130%。
另外，好未来、新东方等教育个股也遭景林大幅减持，好未来被减持48万股至206.5万股，新东方则被减持110万股至19.2万股。此外，景林还清仓了爱奇艺、携程、ATHENEX、ACM RESEARCH、西斯科公司等7家公司。
仍看好美国核心科技公司
景林资产表示，美国的政治周期更迭和股票本身的关系不大，更多要关注科技和产业周期的变化。目前来看，数字化进程还在进行中，美股核心科技公司的估值也并不高，所以自下而上看，美股核心资产的风险较小，中概股反而将面临相对好一些的舆论和政治环境。
综合全球情况来看，中国优质资产(包括A股和中概股)可能会是国际资本未来重点配置方向。
从景林资产整体美股持仓来看，其前十大重仓股中仍有7家为中概股，中概股持股市值占持仓组合的比例超过了80%。
（文章来源：上海证券报）