“芯荒”未平、“电荒”又起 需求旺盛致动力电池厂供给不足
对于全球汽车产业，电池供应问题就像另一把除芯片之外，悬在头上的“达摩克利斯之剑”。
“这一说法并不属实，但'一货难求’却是目前的实际情况。”虽然有宁德时代内部人士否认了业界流传的“主机厂纷纷'登门催货’”的传闻，不过目前宁德时代平均每2.5分钟便产出一个电池包的生产节拍仍无法所有客源，却是不争的事实。
根据产业链最新信息，宁德时代近期再度上调了出货量指引，预计明年电池出货量可能达到350GWh。这已是宁德时代今年以来第三次上调预期，较二季度足足提升了100GWh。
“出货量持续上修，从侧面反映出全球新能源车旺盛的需求，以及产业链的高景气。”上海劲邦股权投资管理公司合伙人王荣进表示，下游新能源汽车渗透率的提高，以及储能行业进入发展拐点，动力电池是今年当之无愧的“紧俏商品”。
新能源整车9月同比增二倍，电池只涨167%
一波未平、一波又起。在“芯荒”短缺初现曙光，但远未得到彻底缓解之际，另一场危机已同时到来。
一个在业界流传的“段子”，佐证了这场新的危机的严重性——“由于动力电池供应严重不足，现在每天至少有7位以上的主机厂'老大’亲自在宁德蹲守。”
尽管宁德时代方面对这一“段子”予以了否认，但受全球电动化进程加速推进等因素影响，主机厂动力电池供应短缺早已危机四伏。
10月14日，长安汽车集团召开9月经济运行视频分析会。在这次例行会议上，“主动应对汽车产业'缺芯少电’的问题，精准对接主机厂产品的排产计划，确保不丢失订单”，被长安方面作为重点工作特别提及。而今年以来，包括何小鹏、李斌，甚至是马斯克都曾在公开场合表示，电池供应不足影响到了生产进度。
造成主机厂和各位车企大佬们对电池供应“焦虑”的主要原因，是我国新能源汽车渗透率的迅猛提升。据乘联会数据，9月，新能源乘用车零售量33.4万辆，同比增长202.1%。而在渗透率方面，9月，新能源车厂商批发渗透率为20.4%，环比8月提升1.5%；1-9月渗透率13.7%，较2020年5.8%的渗透率提升更为明显。
“电池供不应求的持续时间将超过芯片。”在王荣进看来，不能将电池短缺与芯片短缺相提并论，最大的原因在于两者成因不同。“芯片短缺最主要的是生产和流通环节出了问题，而电池则是市场需求快速增长造成的供不应求。”
中国汽车流通协会新能源汽车分会秘书长章弘则表示，近年来，无论传统车企还是新势力造车企业，都在扩大新能源汽车生产销售规模。“目前，我国共有300家在册生产动力电池的企业，从2015年开始，动力电池产业就一直处于紧张状态。”
中国汽车动力电池产业联盟数据显示，9月，我国动力电池产量共计23.2GWh，同比增长168.9%，环比增长18.9%；装车量为15.7GWh，同比上升138.6%，环比上升25.0%。1-9月，我国动力电池产量累计134.7GWh，同比累计增长195.0%；装车量92.0GWh，同比累计上升169.1%。
具体到企业层面，以“龙头”宁德时代为例，其今年二季度给供应链的2022年出货量指引是250GWh，随着新能源汽车销量持续超预期，8月将指引上修到出货量300GWh，备货量330GWh；而在9月，这一数字被提升到了350GWh。
“沉迷”扩产、争夺上游资源
“不仅仅是动力电池（电芯和电池包），需求的紧张迅速传导至动力电池整个产业链。”王荣进对记者表示，尤其是原材料。以六氟磷酸锂为列，整体供应仍较为紧张，部分企业甚至无货可售，而部分生产VC溶剂的电解液厂商订单已排到2022年上半年。
在其他行业分析师看来，整个电池供应链的供应是否能满足需求，是一个严重的问题，特别是锂、镍、锰和钴等原材料供应将面临瓶颈。而此时，不期而遇的“限电”，亦在一定程度上加剧了产业链供给紧张的状况。“我们一家位于贵阳的磷酸供应商，因当地'限电’，产量下降了90%。”国轩高科工程研究总院常务副院长徐兴无坦言，供应链紧张也是影响生产的主要因素。
然而，尽管如此，为满足当下日趋高涨的需求，并谋求在未来抢占更大的市场份额，扩产已成为动力电池厂家共同的选择。据记者不完全统计，今年以来，包括宁德时代、比亚迪、中航锂电、亿纬锂能、国轩高科、蜂巢能源、孚能科技等多家一二线动力电池企业，都宣布了新的扩产计划，总计规划新增产能超1000GWh，几近当前动力电池装车总量的10倍。
“扩大投资、加速建厂，短时期内会是一种趋势。”章弘认为，在全球市场层面，由于电动汽车对动力电池的需求将持续呈缺口趋势，到2025年缺口将达到40%，因此引发新的一轮动力电池建厂投资热并不出人意料。
在大规模扩大产能的背景下，锂电池上游材料的争夺战正打响。9月底，宁德时代宣布收购加拿大锂矿生产商Millennial Lithium Corp全部股权，作价3.77亿加元（约合人民币19.2亿元）。同时，其还通过参股公司获得了非洲锂矿项目Manono的部分股权。据不完全统计，宁德时代直接或间接参股的上游材料企业超过20家，通过控股、兼并购、深度绑定以加深对锂电池上游原材料的掌控。不仅仅是宁德时代，国轩高科、亿纬锂能、LG化学等国内外头部动力电池企业也纷纷加速布局上游资源品。
“锂电行业到2025年将迈入TWh时代。”曾毓群认为，不过三元材料、磷酸铁锂等上游原材料在2025年的需求，与现在实际有效产能有很大区别。
根据GGII的预测，2025年中国锂电池出货预计较2020年增长近5倍，这需要配套材料规模向10万吨级别以上迈进。显然，沿用之前上游供应链的扩张规模已经远不能满足需求，这对于资金投入、产能规划、产线部署等都提出更高的要求，也因此倒逼动力电池企业更深度的参与到上游的布局之中。