投资长牛股最大的风险是什么 市场上长期存在很多长牛股,都是上市一二十年来,股价上涨了百来倍,像贵州茅...
市场上长期存在很多长牛股,都是上市一二十年来,股价上涨了百来倍,像贵州茅台,五粮液,片仔癀,格力电器,美的,长春高新,海天,爱尔眼科等等,上市后从年K线看,都是一路45℃股价向上,很多人也投资过这些公司,但是真正在上面赚大钱的人少之又少,靠这些企业实现财务自由的人更少。
我觉得最大的风险就是,股价一直涨,而你股权却越来越少。
原因很简单,有的人忍受不了这些股票在某一段时间内不涨,想要十年十倍,但买入后总是每天看股价,遇上股价调整一段时间,再叠加看到一些负面的评价(一般股价下跌或调整期间网上充斥的都是负面消息),然后就产生怀疑,再稍微一波动,往往选择割肉离场,这种情况应该是最长见的,无法忍受一段时间的调整;还有一种是曾经重仓在低位买入,当股价上涨了100%,估值稍微偏贵一些的时候,害怕股价调整,卖掉一些,然后希望在别的股票上赚点快钱,等自己的股票价格调整得差不多再重新买回来,我们都知道,估值太高了就会调整,估值有时是市场情绪的变化,但有时却是基本面发生超预期变化,市场提前反应出来,在这样的股票上,操作十次,八次对了,错了两次,这样算是胜率很大了,但是错的那两次可能就让你的股权几乎送了出去,从此只能目送股价东北向走去了。不信,大家可以问问周边很多做投资的人,特别是有一定投资年限的人,买过茅台,甚至重仓过的人,有多少人最后守住了自己的股权,类似的还有五粮液,片仔癀,爱尔眼科,伊利股份,格力电器,美的等等。
继续给大家分享一个身边同事的真实事情,这个同事在2017年因为想调整工作到红沿河,离家近一些,做了公司的内部职位调整,在大连买了一套房子,后来觉得还房贷的压力偏大,他选择把他深圳的房子卖出,80平左右,卖了400w,由于卖了房子,他家几个人的户口就挂靠在我名下,两个月前,他休假从大连过来,说来深圳看房,我就比较奇怪,一问才发现,在大连生活了一段时间后,他和家里人还是觉得深圳好一些,想重新到深圳买个房子,再有两年小孩就上学了,不看房不要紧,一看房,发现当初自己卖的房子已经涨到600w以上,现在重新回深圳,手里的钱只能买50多平的房子,还要贷更多的钱,送别他们回大连的时候,内心感慨万千,一来是替同事可惜,忙乎了两三年,白白损失了200w,二来是想着,有时有些好东西是贵一些,但如果真的物有所值,只要经济继续发展,他们可能会越来越贵,如果离开这些资产,想用一下小聪明做个T,最后可能让自己同样的钱拥有的股权却越来越少,这个才是明白了优质股权的稀缺性和长期收益性,但最终由于拥有的股权越来越少,错失了财富自由的机会。
发哥说过一句话,我觉得非常有道理,如果你能明白这句话的含义,就会明白投资长牛股的最大风险。茅台的股价涨多少,我没有觉得自己的财富增加了多少,但如果我手里茅台的股权增加了,我就觉得自己的财富增加了。对于片仔癀,我也是这么认为的。$片仔癀(SH600436)$ $贵州茅台(SH600519)$