不良资产 | 金融机构不良资产转让全流程介绍

金融机构为降低自身负债、盘活存量不良资产，会运用多种方式对不良资产进行处置，如债务重组、债务追偿、债转股、资产转让等。其中资产转让可谓是多种处置方式中快速降低不良贷款率、及时收回现金最有效的方法。从资产组包到最后完成资产转让进行核销，要经历哪些步骤呢？本文根据《金融企业不良资产批量转让管理办法》等相关法律规定，对不良资产转让全流程进行梳理介绍。

一、不良资产分类及组包

金融机构根据债务人逾期还款风险将不良贷款分为次级、可疑、损失三类。分类后，根据处置户数，可以将不良资产处置分为单户处置及打包处置。如金融机构对不良资产进行打包处置，需要综合考虑资产的范围、资产分布及市场行情等因素对资产组包，合理确定批量转让资产的规模。

二、金融机构组织尽职调查

金融机构对资产组包后，应当开展尽职调查工作。金融机构的尽职调查报告是决定资产包定价以及让投资者了解资产情况，评估收购风险的重要环节。卖方尽职调查主要工作包含如下：

1、通过审阅不良资产档案和现场调查等方式，客观、公正地反映不良资产状况，充分披露资产风险。

2、金融机构应按照地域、行业、金额等特点确定样本资产，并对样本资产（其中债权资产应包括抵质押物）开展现场调查，样本资产金额（债权为本金金额）应不低于每批次资产的80%.

3、金融机构应真实记录卖方尽职调查过程，建立卖方尽职调查数据库，撰写卖方尽职调查报告。

三、资产估值

金融机构应在卖方尽职调查的基础上，全面分析资产包的债权总额、区域分布、行业结构等情况，逐户预测不良资产的回收情况，合理估算资产价值，作为资产转让定价的依据。

四、制定转让方案及完成方案内部审批

金融机构制定应从资产状况、尽职调查情况、估值的方法和结果、转让方式、邀请或公告情况、受让方的确定过程、履约保证和风险控制措施、预计处置回收和损失、费用支出等多维度对转让方案进行阐述和论证。同时，转让方案应附卖方尽职调查报告和转让协议文本。
    在转让方案确定后，金融机构不良资产转让方案须履行相应的内部审批程序，通过内部审批后，方能开展下一步处置工作。

五、发出要约邀请

金融机构可选择招标、竞价、拍卖等公开转让方式，根据不同的转让方式向资产管理公司发出邀请函或进行公告。邀请函或公告内容应当包括以下内容：资产金额、交易基准日、五级分类、资产分布、转让方式、交易对象资格和条件、报价日、邀请或公告日期、有效期限、联系人和联系方式及其他需要说明的问题。通过公开转让方式只产生1个符合条件的意向受让方时，可采取协议转让方式。

六、组织买方尽职调查

买方为了合理预测风险使得投资收益最大化，在购买金融机构不良资产债权时，需要对不良资产情况进行尽职调查。金融机构应积极配合买方开展以下工作：

1、金融机构应向已注册竞买的资产管理公司提供必要的资产权属文件、档案资料和相应电子信息数据，至少应包括不良资产重要档案复印件或扫描文件、贷款五级分类结果等。

2、金融机构应对资产管理公司的买方尽职调查提供必要的条件，保证合理的现场尽职调查时间，对于资产金额和户数较大的资产包，应适当延长尽职调查时间。

资产管理公司通过买方尽职调查，对资产状况、权属关系、市场前景等进行评价分析，科学估算资产价值，合理预测风险。对拟收购资产进行量本利分析，认真测算收购资产的预期收入和成本，根据资产管理公司自身的风险承受能力，理性报价。

七、确定受让方并签订转让协议

金融机构确定受让资产管理公司后，双方签订资产转让协议。转让协议应明确约定交易基准日、转让标的、转让价格、付款方式、付款时间、收款账户、资产清单、资产交割日、资产交接方式、违约责任等，以及有关资产权利的维护、担保权利的变更、已起诉和执行项目主体资格的变更等具体事项。

转让协议中的付款条款，原则上采取一次性付款方式，确需采取分期付款方式的，应将付款期限和次数等条件作为确定转让对象和价格的因素，首次支付比例不低于全部价款的30%。同时，受让资产管理公司在资产权证移交前应提供有效履约保障措施。

八、发布转让公告

转让债权资产的，金融机构和受让资产管理公司要在约定时间内在全国或者省级有影响的报纸上发布债权转让通知暨债务催收公告，通知债务人和相应的担保人，公告费用由双方承担。双方约定采取其他方式通知债务人的除外。

九、交易双方档案的整理、组卷和移交工作

金融机构移交的档案资料原则上应为原件（电子信息资料除外），其中证明债权债务关系和产权关系的法律文件资料必须移交原件。同时确保移交档案资料和信息披露资料（债权利息除外）的一致性，严格按照转让协议的约定向受让资产管理公司移交不良资产的档案资料。

金融机构通过以上流程完成不良资产转让工作后，应按照国家有关规定，对资产转让成交价格与账面价值的差额进行核销，并按规定进行税前扣除。

【全文完】

欢迎各位法律同仁共同交流