【半年盘点】上半年广告机出货同比下降48.5%，政府订单逆势增长

受疫情影响，2020年上半年广告机整体规模同比下降48.5%，其中户内广告机出货288.6千台，同比下降49.0%,户外广告机出货4.6千台，同比下降14.8%。

数据来源：奥维睿沃（AVC Revo）

分季度来看，一季度受疫情影响较为严重，产业链上下游企业延迟复工，下游客户的采购需求延后，整体市场同比下降60%；二季度市场回暖，但项目订单同比减少，行业需求未充分恢复。整体市场环比上升54.9%，同比下降37.4%。

分行业来看，2020年上半年广告机以传媒行业出货为主导。受宏观经济下滑，电梯传媒公司竞争趋缓等影响，广告机来自传媒行业的订单逐年减少，疫情进一步抑制了2020年传媒公司扩张速度。以梯媒龙头分众为例，据分众半年报显示，自2019下半年以来分众开始致力于优化和梳理媒体资源点位。截至2020年7月底，电梯电视媒体在一/二/三线及以下城市的资源数量分别为18.2/35.4/7.8万台，较2019年末分别变动-5.7%/-7.6%/-15.2%，表明传媒公司为节约成本，减少了设备采购规模，因此上半年传媒行业整体下降13.9%；政府行业表现突出，疫情期间，疫情期间抗疫宣传、智慧政务、智慧农业应用增加，出货量达5.7万台，同比去年增长43.6%，市场份额提升12.6%；连锁餐饮零售数字化则逐年稳步推进，但受疫情拖累，出货量同比下降35.1%。

数据来源：奥维睿沃（AVC Revo）

分尺寸来看，上半年广告机尺寸一改以往“小而多”的趋势，尺寸段向中间尺寸段集中，其中，30以下尺寸段大幅减少，因疫情影响传媒行业，该尺寸段需求大幅减少；同时零售、政府、金融行业的数字化升级拉升30-49尺寸段市场份额，并带动一部分30-59尺寸段的交互产品销量。

数据来源：奥维睿沃（AVC Revo）

目前国内疫情现在已基本稳定，各场景已全面放开人流量限制，我们认为下半年广告投放占比将恢复到去年同期水平，疫情带来的延迟需求将得到释放。但放观全年，疫情为广告机旺季带来的损失仍会抑制全年出货量，全年市场同比增速将为负值。我们分三种情景做出预测：乐观预期下市场规模增速-3.8%，中性预期下市场规模增速-14.3%，悲观预期下市场规模增速-19.0%。

数据来源：奥维睿沃（AVC Revo）

今年的疫情给广告机市场带来了不小的冲击，需求端的减少，上半年项目推进计划延后，上游原材料涨价等随之而来的问题压缩了广告机利润空间，使得市场竞争更加激烈。风险中往往蕴含着机遇，疫情同样为广告机行业带来商机：

电梯LCD广告花费逆势增长，技术推动梯媒行业革新

数据来源：CTR，奥维睿沃整理

据CTR调研数据显示，疫情期间电梯LCD广告花费连续实现正向增长，广告主对电梯LCD广告投放预期未减。电梯媒体作为生活圈媒体重要部分，承接线上直播风口，在线下短视频营销中起到不可替代的作用，未来整体市场增速仍将高于传统媒体及互联网媒体。随着新基建5G以及物联网、AI技术的发展，以及广告主对户外数字广告预算稳定增长，户外广告的数字化发展向在线化、数据化、智能化升级。未来电梯媒体设备将在广告信息展示、用户互动等形式将实现升级，打造更精准，更高效的广告投放平台，实现电梯广告的“千梯前面”，为广告主以及用户提供更为高效的营销互动方式。行业的技术革新或将进一步推进行业格局演变，拥有深厚技术实力积累的供货商或将占据市场竞争主动地位。

无接触条码支付设备需求激增

“无接触“是疫情期间最好的防控措施之一。

疫情期间，大型商超对线下小型门店形成替代效应，客户量暴增，“无接触支付”和“自助收银”设备能够有效缓解超市排队压力，减少人员聚集。

疫情加速消费端线下场景向线上转移，映射到支付领域，线上网络支付受益，线下条码支付、聚合支付、刷脸支付等受挫，“无接触支付” 需求激增。线下支付中，加速数字支付对现金的替代作用，尤其利好带有条码支付的设备。

智能充电桩广告机有望迎来飞速发展期

截至2020年6月底，全国累计建成充电桩132.2万台，同期新能源汽车保有量达475万辆，车桩比3.6:1，与《电动汽车充电基础设施发展指南(2015-2020)》规划的1:1相比还有显著差距，充电桩建设速度远远落后于新能源汽车增量速度。

公共新能源充电桩是国家新型基础设施建设中的重要一环，随着“新基建”的发力和新能源汽车需求的提升，充电广告机将会迎来新一轮发展热潮。根据现有的调查数据统计，我们预测充电桩广告机未来4年将迎来近5.5万台的新增需求。

数据来源：中国充电联盟，奥维睿沃

风险与机遇并存，疫情同样加速了金融、政府、餐饮零售的数字化转型，结合未来五年新型基础设施建设的发展机遇，智能广告机将加速渗透到各行各业中，上半年虽受挫严重，苦尽甘来终有日，未来的机会将远大于风险。