又是大跌，大盘前高何时突破？

今天的行情，感觉像是闷头一棍一样，把市场打的摸不着北的感觉。上午沪指一度翻红，午后之后真是一泻千里。按照的A股的调性，凡是大跌就需要找理由。那么今天大跌的理由何在？是因为路透社爆料特朗普政府考虑将中芯国际列入“实体清单”？还是中印边界的冲突问题？还有网上有些人判断央行退出降息周期？

感觉这些理由来解释今天的大跌都有些牵强。那么就当作是正常的市场扰动吧。

不过从成交量上来看，市场依然强势，还是在万亿以上，只是北上资金有出现大幅流出。其实我是认为，不用太把北上资金作为重要的参考指标，毕竟这些资金在整体A股成交量中占比并不是很大，我们没必要被这些体量并不大的资金牵着鼻子走。从北上资金的风格来说，好像也并没有我们想象中外资资金喜欢绩优股、喜欢做长线投资，反而是他们进进出出很频繁，短线炒的很溜（当然，这是肯定有人会反驳我说北上资金都是假外资，这个我就无从回应了）。

昨天的文章也说过。今年的行情主要炒了三个板块，芯片、疫苗和消费。套路基本上如出一辙，先是不断的拉高，之后开始大幅回调，我们看看前期被炒作的很高的芯片股很多股价都腰斩了，疫苗股一样很多回调幅度特别大，而我预计接下来一些前期炒的很高的消费股也会出现较大幅度的回调。

说实话，目前这个市场投机性还是很强，这个真是超出我的预期，没想到经历2015年的股灾，还是很多投资者不太长记性，人在投资这个问题上的记性真是和鱼一样只有7秒。今天天山生物又涨停，而且是涨20%. 丑话说在前头，这只股票必然会套住很多人，往里冲就是作死。总是发现，人性中就是有很强的投机性，这个改变起来真是一件比较难的事情，投资者教育再怎么做，被反复的割韭菜，还是改不了。

说说三大金刚的情况。中国平安依然是第一重仓，今天本来被友邦保险带起来一波，但是午后还是被不争气的A股给带到了沟里。目前友邦的滚动PE为23.33，静态PE为19.31；而平安相应是11.39和9.18，差不多都只有友邦的一半。我在想即便友邦确实在保险领域做得非常优秀，但是平安也不赖，加上平安的综合水平还是比友邦要强。所以即便是估值水平达到同行的水平，平安的股价仍然有很大上涨空间。

伊利股份和TCL科技，不知道大家最近有没有关注我的微博或是雪球（同名inPeak），这两只都只剩下底仓了。伊利是估值太高，已经超出我对消费股估值的认知；而TCL我认为在1000亿市值是一个坎（之前也讲过），所以我纷纷减仓了。

眼尖的读者，估计看出来我的伊利减仓早了，这个确实。没办法，对它的认知只能到这个水平，所以果断减了。当然，减仓了不代表不看好这两家公司，我是依然看好，只是认为短时间该回避一下。

讲了这么多，回到标题的问题上来，大盘何时突破前高。我认为，还是需要一个较为重磅的利好因素才能推动做多资金继续冲上去，不然短时间还是有点难。但是这又何妨，何不趁着大跌收集点优质公司的筹码？

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